10月14日,融创中国发布公告称,在当日举行的境外债重组策画会议中,共计共有1492名债权东谈主投票,其中1469名债权东谈主投票歌颂重组策画,歌颂票东谈主数占比达98.5%,对应债务金额救济率94.5%。
至此,融创境外债重组决策已得到大大量策画债权东谈主批准、普及75%的金额门槛。后续,香港高级法院将于11月5日举行聆讯,对其重组决策作出最终裁决。这意味着,融创距离重组决策透彻通关仅“一步之遥”。
本年4月17日,融创中国针对总限制约95.5亿好意思元的境外债务,精致推出“全额债权转股权”决策,遮蔽公开市集债券、私募贷款等类型,同期想象了“股权结构踏实策画”,以移交不时层捏股被稀释的问题。
具体来看,融创中国策画向债权东谈主分配两个系列的新强制可调度债券(新MCB),动作刊出现存债务、根除与现存债务联系债权的对价。
其中,一类将获分配转股价6.80港元/股的新MCB,可在重组奏效日起转股;另一类将获分配转股价3.85港元/股的新MCB,可在重组后18~30个月内转股。
为保管股权结构踏实,主要鞭策(即孙宏斌)概况捏续为集团的保委用、债务风险化解及永久业务还原孝敬价值,决策拟向主要鞭策提供部分附带要求的受限股票,以将主要鞭策的股权比例保管在一定水平。
具体而言,债权东谈主每获分配的100好意思元本金的新强制可调度债券中,将有约23好意思元的债券刊行给主要鞭策或其指定方。主要鞭策在6年内,仅取得该等受限股票的投票权等极其受限的职权,泛泛不行惩处、典质、转让受限股票。
要是本次境外债务重组得胜,加上此前的境内债务重组,瞻望融首创座偿债压力将压降近700亿元,每年利息支拨可省俭数十亿元,上市公司层面压力将收缩。
据克而瑞统计,包括融创在内,面前境表里举座债求好意思满重组或接近得胜的房企共3家,还包括旭辉集团、龙光集团。此外,世茂集团、吉兆业等8家企业境外债重组得胜,举座共计11家房企好意思满境内或境外部分的债务重组。
不外,债务重组得胜并不料味着企业还原泛泛规画轨谈。业内如旭辉控股暗示,公司距离实在“站起来”,可能还需要三年本领。再看融创,顺次2025年中期,该公司有息欠债还有2548.2亿元,涉诉讼金额约1663.8亿元。
克而瑞暗示,脱险房企的紧要任务依然与金融机构和债权东谈主积极协商,合适延伸债务期限,缓解面前的债务压力。未脱险房企,需要对企业的地盘储备进行结构性调养,加速滞重库存的去化,加速低量级城市技俩去化。
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孙梦凡
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